Aspects clés de la structuration des affaires internationales

Aspects clés de la structuration d'une entreprise internationale

Que vous ayez une entreprise au Luxembourg ou au Kazakhstan, la question que tout entrepreneur se pose toujours est de savoir comment créer une structure d'entreprise réussie en tirant parti de différentes juridictions.

Alors qu'au début des années 2000, les entreprises avaient tendance à utiliser des schémas clairs avec des juridictions offshore établies à des fins d'optimisation fiscale, aujourd'hui, avec l'adoption de diverses « listes » et de règles régissant l'échange d'informations, les tendances évoluent vers l'utilisation de structures complexes axées sur les affaires.

Toutefois, les circonstances évoluent et le choix de la juridiction pour la structuration d'une entreprise doit toujours être adapté aux besoins et aux objectifs de votre entreprise. Néanmoins, d'après nos recherches, l'erreur la plus fréquente commise par de nombreux entrepreneurs est de choisir des lieux de structuration populaires, appelés « paradis fiscaux », sans procéder à une évaluation sérieuse de leur plan d'affaires à long terme. Par exemple, les facteurs suivants sont généralement pris en compte lors de l'évaluation des juridictions pour le lancement de sociétés commerciales :

• la charge fiscale sur l'impôt sur les sociétés et les revenus passifs (plus-values, dividendes),
• le rapatriement des bénéfices,
• les exigences en matière de contenu et l'existence d'une convention de double imposition avec leur pays d'origine.

Dans la pratique, cependant, lorsqu'elles mettent en œuvre une structure planifiée, les entreprises découvrent que les enjeux ne se limitent pas aux impôts.

La première et principale pierre d'achoppement à laquelle les investisseurs sont confrontés est la complexité de la gouvernance d'entreprise et le manque de flexibilité. Si l'investisseur n'effectue pas de recherches approfondies sur les exigences locales d'un pays en matière de sociétés, il risque de se retrouver coincé dans la paperasserie et les coûts non désirés liés à la bureaucratie. Dans cette optique, il est important de bien comprendre les coûts de maintenance nécessaires à votre entreprise. Ces coûts comprennent

• les frais d'enregistrement et autres frais gouvernementaux,
• les services nominaux,
• les frais de location de bureaux,
• les frais de secrétariat et de notaire,
• les frais administratifs locaux,
• le cas échéant, les frais de comptabilité, d'audit et d'établissement de rapports annuels.

Dans ce cas, la seule question qui vient à l'esprit est : « Votre structure en vaut-elle la peine ? ».

Que votre objectif soit d'étendre le marché, d'attirer les investisseurs ou de protéger le bénéficiaire, le paysage politique et économique de votre future structure est une question de sécurité pour votre investissement à long terme.

La bonne juridiction est toujours celle qui est moins sensible aux fluctuations monétaires et aux troubles politiques, et il va de soi que l'attraction des investisseurs est une priorité. À cet égard, il est également important de s'assurer que le régime des visas dans ce pays est simple et accessible.

Un autre critère tout aussi important dans le choix d'une juridiction pour une institution est la garantie de la confidentialité du bénéficiaire. À l'origine, la confidentialité dans les zones offshore était assurée par les éléments suivants :

• des lois souples ;
• l'absence de données publiques sur les actionnaires auprès des bureaux d'enregistrement nationaux ;
• l'utilisation d'actionnaires et/ou d'administrateurs désignés.

Néanmoins, avec les diverses tendances fiscales mondiales telles que le plan d'action présenté par l'OCDE - Base Erosion and Profit Shifting (BEPS), les traités multilatéraux d'échange d'informations, les normes relatives aux « sociétés étrangères contrôlées », la question de la confidentialité devient cruciale. Le cadre a développé plusieurs tendances de structuration internationale basées sur des analyses détaillées des juridictions potentielles.

Par exemple, l'une des tendances les plus répandues est la suivante

• l'intégration d'un mécanisme de rétention personnel (MRP) dans une structure de rétention ciblée ;
• l'utilisation de MRP comme alternative à une structure de rétention.

Le principal avantage des APL est la possibilité d'une protection supplémentaire des actifs au niveau international, y compris la protection de la confidentialité mentionnée plus haut. Les principaux types d'APL, tels que la détention personnelle, le trust, la fondation, sont souvent utilisés par les clients privés pour structurer les participations dans de nouveaux projets d'investissement, ce qui ajoutera de la flexibilité lorsque de nouvelles opportunités commerciales se présenteront. Entre autres, la présence d'une APL dans une structure peut potentiellement simplifier certaines exigences en matière de visa dans la juridiction potentielle de l'emplacement de l'APL et simplifier les systèmes de succession.

Compte tenu de ce qui précède, nous pensons qu'il est essentiel d'évaluer tous les aspects possibles de votre future structure d'entreprise afin d'obtenir une image claire de votre situation fiscale et juridique.

À cet égard, les Émirats arabes unis (« EAU »), avec leurs impôts faibles, voire nuls, leurs diverses options de gouvernance d'entreprise et leur régime commercial bien établi, peuvent constituer la meilleure solution commerciale pour ceux qui recherchent une optimisation globale et des investissements stables.

N'hésitez pas à contacter nos experts pour en savoir plus sur la façon de faire des affaires aux Émirats arabes unis et vérifier les options de structuration d'entreprise qui vous sont recommandées.

Informations à méditer :

• Un bon enregistrement de l'entité juridique est la clé du succès de votre entreprise ;
• Vérifiez différents scénarios de création d'entreprise : il n'existe pas de solution unique et la solution la plus efficace dépend de votre plan d'entreprise ;
• Réfléchissez soigneusement au choix des banques : la plupart des difficultés rencontrées dans la pratique sont dues à la longueur des procédures bancaires ;
• Avant de choisir une infrastructure spécifique pour la création d'une entreprise, évaluez soigneusement les coûts de maintien de l'entreprise avec votre conseiller en entreprise.
• Veillez à l'avance à la conformité avec les lois du/des pays dans lesquels vous avez des filiales : il est également important de se tenir au courant de toute initiative concernant les traités et règlements internationaux.

Le fait de disposer d'un point de contact local de confiance (agent, avocat, conseiller commercial et fiscal) peut garantir que vos intérêts sont protégés de manière opportune et appropriée et vous épargner des coûts indésirables.